Что такое остаточная стоимость (residual) в лизинге
Остаточная стоимость, она же residual, это сумма, в которую банк заранее оценивает вашу машину на момент окончания лизинга. Её записывают как процент от MSRP для конкретного срока и пробега. Лизинг берёт с вас деньги только за ту часть стоимости, которую машина теряет, пока вы на ней ездите, поэтому чем выше residual, тем ниже обычно месячный платёж. И это же число становится ценой выкупа, если в конце вы решите оставить машину себе. Одно число, две роли, и оно фиксируется в договоре ещё до того, как вы выехали из салона. Так что разобраться в нём стоит до подписи.
Вы платите только за ту стоимость, которую машина расходует
В лизинге вы финансируете не всю машину. Вы финансируете ту долю её стоимости, которая расходуется за ваш срок, плюс плату за деньги банка (лизинговый аналог процентов), налоги и сборы. Банк сначала прогнозирует, сколько машина будет стоить в день возврата. Этот прогноз и есть residual. Вот механика на круглых, выдуманных числах, это иллюстрация, а не расчёт: при MSRP $40,000 и residual 55 процентов через 36 месяцев машина, по прогнозу, будет стоить $22,000, значит израсходовано $18,000 стоимости, и именно эту часть покрывают ваши месячные платежи. Выше процент residual, меньше израсходовано, ниже платёж. Ниже residual, всё наоборот.
Это самый весомый ингредиент вашего платежа
Разница между ценой машины и residual это то, за что вы на самом деле платите месяц за месяцем. Поэтому машина с сильным residual может обходиться в месяц дешевле, чем более дешёвая машина со слабым, и для тех, кто берёт лизинг впервые, это часто неожиданность. По той же причине одна и та же машина стоит по-разному на разных сроках и пробегах: длинный срок и большой лимит пробега делают машину более изношенной к возврату, residual опускается, и платёж сдвигается.
Это же ваша цена выкупа
В конце лизинга у вас обычно есть право, но не обязанность, выкупить машину по residual плюс сбор за выкуп и налоги. Residual зафиксирован при подписании, так что цену будущего выкупа вы знаете с первого дня. Если на рынке машина окажется дороже своего residual, выкуп означает покупку ниже рынка. Если дешевле, вы отдаёте ключи, и разницу гасит банк, а не вы, при условии что вы уложились в лимиты пробега и износа. Эта возможность просто уйти и есть одна из встроенных защит лизинга.
Что задаёт residual и почему о нём не торгуются
Residual назначает банк для каждой модели, срока и лимита пробега, опираясь на отраслевые прогнозы остаточной стоимости и рынок подержанных машин. Модели с репутацией хорошо держащих цену получают residual выше. Торговаться о residual нельзя, и дилер его изменить не может. На что вы влияете, так это на цену продажи машины и на то, не спряталась ли в расчёте накрученная ставка. Любой residual воспринимайте как оценку конкретного банка для конкретной сделки: два банка могут дать разные числа на одну машину.
Residual это не рыночная цена
Эти два понятия путают, потому что звучат похоже. Residual это прогноз, записанный в договор до вашего выезда из салона и зафиксированный на весь срок. Рыночная цена это то, за сколько машина реально продастся потом, и узнаётся она только в момент продажи. В конце лизинга их сравнение и подсказывает решение: рынок выше residual, есть смысл выкупать; рынок ниже, логичнее вернуть.
Где увидеть residual на реальной сделке
На Hunter Lease residual не закопан в договоре. Каждая сделка это реальная машина в Южной Калифорнии с VIN прямо на странице, а residual напечатан рядом с money factor и APR из реальной банковской программы, бесплатно и без аккаунта. Сетка платежей показывает, как число двигается по срокам и пробегам, а Hunter Score оценивает сделку от 0 до 100. Нет реальной банковской программы под срок, сделка на этот срок просто не показывается. Когда вы готовы, возвратный депозит $95 фиксирует цену, и правило возврата опубликовано в одно предложение: сделка сорвалась по вине дилера, $95 возвращаются.
Частые вопросы
Для месячного платежа выше значит лучше: за срок расходуется меньше стоимости машины. В конце лизинга медаль поворачивается другой стороной: чем выше residual, тем дороже выкуп, если вы решите оставить машину. Тем, кто планирует вернуть машину, высокий residual и низкий платёж просто выгоднее.
Нет. Residual назначает банк для каждой модели, срока и пробега, и дилер его не меняет. Торговаться можно о цене продажи, а отказаться можно от накрученной ставки. На наших сделках банковский residual напечатан на странице, искать его не нужно.
Вы возвращаете машину и уходите, а разницу гасит банк, при условии что вы уложились в лимиты пробега и износа. Это одно из структурных преимуществ лизинга: риск рынка подержанных машин на выходе несёт банк, а не вы.
Да. Чем больше разрешённый годовой пробег, тем более изношенной машина вернётся, поэтому банк ставит residual ниже, и месячный платёж обычно растёт. Ровно этот размен и показывает сетка платежей на странице сделки по срокам и пробегам.
Нет. Выкуп по residual это право, а не обязанность, вместо этого машину можно вернуть. Residual зафиксирован при подписании и показан на странице сделки, так что взвесить этот выбор можно по реальным числам с первого дня.